Eigenfinanzierung
Die Eigenfinanzierung, auch bekannt als Bootstrapping, bedeutet, dass Sie Ihre eigenen Finanzmittel für die Gründung Ihres Unternehmens einsetzen können. Die Eigenfinanzierung kann durch die Nutzung von Ersparnissen, beruflichen Einkünften oder Anlagekonten erfolgen. Wenn Sie über Wohneigentum verfügen, können Sie dieses möglicherweise für die Aufnahme eines neuen Kredits nutzen. Auf diese Weise bekommen Kreditgeber:innen die Möglichkeit, Ihr Haus oder Ihre Wohnung zu pfänden, wenn Sie sich die Rückzahlung nicht mehr leisten können.

Bei der Eigenfinanzierung behalten Sie die vollständige Kontrolle über das Unternehmen, aber Sie tragen auch das gesamte Risiko. Wenn Ihr Unternehmen nicht erfolgreich ist, kann dies zum Verlust Ihrer Ersparnisse oder Ihres Wohneigentums führen.

Es ist daher wichtig zu überdenken, wie lange es dauern würde, bis Sie Ihre Ersparnisse wieder aufgestockt haben und ob Sie es sich wirklich leisten können, diese zu verlieren. Um auf der sicheren Seite zu sein, sollten Sie eine persönliche Finanzberatung in Anspruch nehmen, bevor Sie entsprechende Maßnahmen ergreifen.

Freunde und Familie
Einige Unternehmer:innen sind auf eine finanzielle Unterstützung durch Ihre Freunde und Familienmitglieder angewiesen. Diese Investoren kennen Sie, die Fähigkeiten, die Sie mitbringen, sowie Ihre Leidenschaft für das Unternehmen, und sind in der Regel sehr an Ihrem Erfolg interessiert. Darüber hinaus dürften sie auch mehr Verständnis aufbringen, wenn Ihre Kreditwürdigkeit nicht absolut perfekt ist.

Auch wenn Freund:innen und Verwandte Sie gerne bei der Gründung oder dem Ausbau eines Unternehmens unterstützen möchten, sollten Sie ihnen das mit der Bereitstellung dieser Mittel verbundene Risiko ausführlich erläutern. Bedenken Sie dabei auch die möglichen Gefahren im Hinblick auf bestehende Beziehungen und was passieren könnte, wenn Sie das geliehene Geld nicht zurückzahlen können.

Es ist daher ratsam, eine formelle Vereinbarung aufzusetzen, in der festgelegt ist, wie Sie das Darlehen zurückzahlen und ob potenzielle Kreditgebende über eine Teilbeteiligung in Ihr Unternehmen eingebunden werden. Je nach Art Ihrer Beziehung und der Komplexität der Vereinbarung sollten Sie gegebenenfalls einen Rechtsbeistand hinzuziehen. Ansonsten könnte auch eine weniger formelle schriftliche Vereinbarung, die von beiden Seiten geprüft und unterzeichnet wird, in Betracht gezogen werden, sofern sich die Parteien einig sind.

Darlehen
Viele Finanzinstitute bieten Darlehen für die Gründung oder Führung eines Kleinunternehmens an. Vergleichen Sie deshalb unbedingt die Zinssätze, die Dauer der Rückzahlung und die möglichen Darlehensbeträge. 

Wenn Sie einen Kredit beantragen, müssen Sie bei den meisten Kreditgeber:innen Ihren Businessplan und eine Reihe von Finanzunterlagen vorlegen. Dazu können Kontoauszüge und Steuererklärungen der letzten Jahre gehören. Wenn Sie ein neues Unternehmen gründen, können Ihre eigenen Finanzmittel und Ihre Bonität ein wichtiger Faktor für die Entscheidung der Kreditgeber:innen darstellen. Bereits etablierte Unternehmen können sich auf der Grundlage ihrer Geschäftsfinanzen und ihres Firmenkredits für ein Darlehen qualifizieren, aber auch dann könnten die Finanzlage und die Bonität der Eigentümer:innen eine Rolle spielen.

Einige lokale und gemeinnützige Organisationen können Ihnen bei der Vorbereitung eines Geschäftsdarlehensantrags behilflich sein und Ihnen den Weg zu Kreditgeber:innen in Ihrer Region aufzeigen, die in der Regel Geschäftsdarlehen anbieten.

Investor:innen
Investor:innen können Ihnen Finanzmittel zur Verfügung stellen, um Ihr Unternehmen gründen oder es auf die nächsthöhere Ebene bringen zu können. Diese Art der Finanzierung erfolgt in der Regel in Form von Risikokapital- oder Privatinvestitionen.

Risikokapitalgeber bieten in der Regel größere Darlehen für bereits etablierte Unternehmen an und erhalten im Gegenzug Teileigentum sowie eine aktive Rolle im Unternehmen. Typisch für Risikokapitalgeber ist:

• Sie konzentrieren sich auf Unternehmen, von denen sie ein schnelles Wachstum erwarten, beispielsweise eine Verdoppelung der Größe innerhalb von ein oder zwei Jahren.
• Sie investieren in Unternehmen, die jedes Jahr Dutzende oder Hunderte an Millionen erwirtschaften können.
• Sie bieten keinen Kredit an, stattdessen erwerben sie eine Teilbeteiligung an Ihrem Unternehmen.
• Sie können eine höhere Investition anbieten, als dies bei einer herkömmlichen Finanzierung, beispielsweise einem Bankkredit, der Fall wäre.

Risikokapitalgeber investieren in der Regel das Kapital von Dritten über einen Risikokapitalfonds und können im Gegenzug für ihre Investition einen Sitz im Vorstand erwarten. Seien Sie also darauf vorbereitet, sowohl einen Teil der Kontrolle als auch des Eigentums an Ihrem Unternehmen im Austausch für die Finanzierung aufzugeben.

Privatinvestor:innen konzentrieren sich in der Regel darauf, Unternehmen, die gerade erst anfangen, mit relativ kleinen Kapitalbeträgen zu unterstützen. Ihre Freunde undFamilie können durchaus zum Kreis der Privatinvestor:innen gezählt werden, es gibt aber auch Privatpersonen, die in fremde Unternehmen investieren. Manchmal sind Privatinvestor:innen auch daran interessiert, sich an Ihrem Unternehmen zu beteiligen, in der Regel nehmen sie aber eine weniger aktive Rolle in den Unternehmen ein, die sie finanzieren.

Risikokapitalfonds und Privatinvestor:innen legen dabei jeweils eigene Maßstäbe fest, wenn es um die Art der zu investierenden Unternehmen, die Investitionsvoraussetzungen und die erhofften Renditen geht. Aber unabhängig davon, wen Sie um eine Investition bitten, stellen Sie sich darauf ein, dass Investor:innen Ihren Businessplan, Ihre Finanzen und Ihre Erfahrungswerte sorgfältig prüfen werden (ein Prozess, der als Due Diligence bezeichnet wird).

Verkäuferfinanzierung
Manche Unternehmer:innen erwerben lieber ein bereits etabliertes Unternehmen, als ein neues zu gründen. Wenn Sie diesen Weg in Betracht ziehen, könnten Sie sich nach einer Verkäuferfinanzierung erkundigen. Bei der Verkäuferfinanzierung müssen Sie einen Teil des Kaufpreises im Voraus bezahlen (die sogenannte Anzahlung) und sich den Rest des Geldes von den Verkäufer:innen leihen. Im Laufe der Zeit zahlen Sie das Darlehen dann zuzüglich Zinsen zurück.

Die Vorteile der Verkäuferfinanzierung liegen zum einen darin, dass die Verkäufer:innen Zinsen für das Darlehen erhalten, zum anderen können Sie sich sicher sein, dass diese an das Potenzial und die Zukunft Ihres Unternehmens glauben. Möglicherweise können Sie sogar ein kleineres Darlehen aushandeln, indem Sie es den Verkäufer:innen ermöglichen, einen Teil des Unternehmens zu behalten.

Sie sollten das Kreditangebot sorgfältig prüfen und die Raten mit Ihrem Businessplan und Budget vergleichen, um sicherzustellen, dass Sie in der Lage sind, die Kreditraten auch wirklich leisten zu können. Die Verkäufer:innen können das Unternehmen und die Vermögenswerte des Betriebes gegebenenfalls zurücknehmen, wenn Sie nicht mehr imstande sind, den Kredit zurückzuzahlen.

Crowdfunding
Einige Unternehmen werden durch Crowdfunding finanziert, d. h. über das Sammeln von Spenden oder Investitionen seitens einer großen Personenzahl — in der Regel online. Es gibt drei grundlegende Arten von Crowdfunding:

• Spenden, bei denen andere in Ihr Unternehmen investieren, ohne dafür eine Gegenleistung zu erwarten.
• Prämien, bei denen die Spender:innen eine „Belohnung“ erhalten, z. B. eine kostenlose Produktprobe, sobald das Fundraising-Ziel erreicht ist.
• Kapitalbeteiligung, bei der die Geldgeber:innen Anteile an einem neuen Unternehmen oder Venture erhalten.

Crowdfunding kann eine großartige Möglichkeit sein, das Ansehen und den Bekanntheitsgrad zu steigern, birgt aber auch Risiken. Wenn Sie Ihre Fundraising-Ziele nicht erreichen, kann sich das negativ auf die Reputation Ihres Unternehmens auswirken. Es ist auch unberechenbar – während einige Crowdfunding-Kampagnen sehr erfolgreich verlaufen, ist das bei vielen nicht der Fall.

Informieren Sie sich über die gesetzlichen Bestimmungen in Ihrem Land, bevor Sie versuchen, über Crowdfunding Geld zu beschaffen. Es können besondere Regeln für Unternehmen gelten, die versuchen, Beteiligungen zu veräußern, und Sie wollen ja nicht gleich bei der Gründung Ihres Unternehmens gegen das Gesetz verstoßen. Wenn Sie es sich leisten können, sollten Sie gegebenenfalls ein Anwaltsbüro beauftragen, das über Erfahrungen mit Crowdfunding verfügt. Falls nicht, können Sie das Thema selbst gründlich recherchieren oder sogar die Regierungsbehörde um Hilfe bitten, die das Crowdfunding beaufsichtigt.

Geschäftskredit

Auch wenn die Bonitätsprüfung für Unternehmen von Land zu Land unterschiedlich ausfällt, so gilt doch der allgemeine Grundsatz, dass die Aufrechterhaltung einer gesunden Kredithistorie ein wichtiger Faktor ist. Vielen Kleinunternehmer:innen ist vielleicht nicht bewusst, dass ihr Unternehmen eine eigene Kredithistorie und eigene Kredit-Scores aufweisen kann (sofern verfügbar). Ein Geschäftskredit kann genauso wichtig sein wie ein privates Darlehen, und der Abschluss eines Geschäftskredits kann Ihnen bei der Finanzierung größerer Ausgaben, der Verwaltung Ihrer monatlichen Rechnungen und dem Wachstum Ihres Unternehmens helfen.

Die Aufnahme eines Kredits für Ihr Unternehmen ist vergleichbar mit Ihrem persönlichen Darlehen, nur dass der Geschäftskredit mit Ihrem Unternehmen verbunden ist. Ein Unternehmen mit guter Bonität zeichnet sich durch ein verantwortungsbewusstes Finanzgebaren aus, während ein Unternehmen mit schlechter Bonität durch verspätete Zahlungen oder unbezahlte Rechnungen auffällt. Als Inhaber:in eines Kleinunternehmens kann Ihr persönliches Darlehen nach wie vor eine wichtige Rolle spielen. Kreditgeber:innen möchten möglicherweise die persönliche Bonität der Eigentümer:innen prüfen, welche wiederum in die Bewertung Ihres Unternehmenskredit-Scores einfließen könnte.

Ein guter Geschäftskredit kann Ihnen bei der Geldaufnahme zu besseren Konditionen verhelfen, darüber hinaus kann er für die Aushandlung von Verträgen mit Verkäufer:innen und die Anmietung von Geschäftseinrichtungen von entscheidender Bedeutung sein. Das laufende Monitoring Ihrer Geschäftskreditberichte kann Sie auch warnen, wenn jemand versucht, den Namen Ihres Unternehmens für eine Kreditaufnahme zu verwenden.

Diese Schritte können den Grundstein für den Aufbau eines Geschäftskredits legen, aber stellen Sie sicher, dass Sie sich über Ihr örtliches Kreditvergabesystem für Unternehmen genauestens informieren, bevor Sie ein Darlehen aufnehmen:

1. Erstellen Sie eine Wirtschaftseinheit für Ihr Unternehmen.
2. Wenn Sie ein etabliertes Unternehmen besitzen, stellen Sie fest, ob bereits Geschäftskreditdaten bei einer Wirtschaftsauskunftei vorhanden sind. Diese Institute sammeln und speichern Informationen über Firmen und deren fristgerechte Rückzahlung von Krediten.
3. Etablieren Sie eine Kredithistorie für Ihr Unternehmen mit Kreditlinien, Kreditkarten oder Darlehen, die auf den Namen Ihrer Firma lauten. Erkundigen Sie sich bei den Kreditgeber:innen, bei welchen Wirtschaftsauskunfteien sie Berichte einreichen (manche machen keine Angaben, was Ihnen beim Aufbau eines Geschäftskredits nicht helfen wird). Vereinbarungen mit Lieferant:innen und Verkäufer:innen über Zahlungsfristen, die es Ihnen ermöglichen, Ihre Einkäufe über einen längeren Zeitraum zu bezahlen, können hilfreich sein, wenn diese Ihre Zahlungen an die Wirtschaftsauskunfteien melden. Bei einigen Auskunfteien können Sie auch selbst Informationen über Ihr Unternehmen einreichen.
4. Das Verständnis der Faktoren, die Ihren Geschäftskredit beeinflussen, kann Ihnen dabei helfen, die nötigen Schritte zum Aufbau eines Darlehens einzuleiten. Allerdings gibt es zahlreiche Wirtschaftsauskunfteien, und jede verwendet eine andere Berechnung zur Ermittlung Ihres Scores / Ihrer Kreditwürdigkeit. Die pünktliche Zahlung von Forderungen ist in der Regel sehr hilfreich, und eine vorzeitige Rechnungsbegleichung kann sich sogar noch vorteilhafter auswirken. Einige der Faktoren liegen jedoch auch außerhalb Ihrer Kontrolle: Beispielsweise kann sich die Branche, in der Sie tätig und die Zeitspanne, während der Sie im Geschäft sind, auf Ihren Score / Ihre Kreditwürdigkeit auswirken.
5. Überwachen Sie Ihre Geschäftskreditberichte auf ungewöhnliche Aktivitäten, wie zum Beispiel neue Kredite oder Konten, die nicht von Ihnen eröffnet wurden. Unerwartete Veränderungen könnten darauf hindeuten, dass jemand anderes die gute Bonität Ihres Unternehmens nutzt, um sich Geld zu leihen.
   

Verständnis der Schuldenlast
Die Summe Ihrer gesamten Schulden wird gemeinhin als Ihre Schuldenlast bezeichnet. Um festzustellen, ob Ihre Schuldenlast höher ist, als es Ihre Einnahmen zulassen, können Sie Ihr Schulden-Einkommens-Verhältnis (DTI = Debt to Income) berechnen, indem Sie den geschuldeten Betrag mit dem von Ihnen eingenommenen Betrag abgleichen.

Dies ist ein wenig verwirrend, da man in der Finanzwirtschaft den Begriff „Einnahmen“ (und nicht „Einkommen“) verwendet, um die von einem Unternehmen erwirtschafteten Mittel zu definieren. Das Einkommen beschreibt im Allgemeinen den Unternehmensgewinn.

Allerdings wird für die Berechnung des DTI das „Bruttoeinkommen“ des Unternehmens herangezogen, was mit den Einnahmen gleichzusetzen ist – das Einkommen vor den Ausgaben.

Sie können Ihren DTI-Wert berechnen, indem Sie Ihre kompletten monatlichen Schuldenzahlungen durch Ihr gesamtes Monatsbruttoeinkommen (oder durch Ihre Einnahmen) dividieren.

Bei der Darlehensvergabe berücksichtigen die Kreditgeber:innen möglicherweise sowohl Ihren persönlichen als auch Ihren geschäftlichen DTI-Wert: So kann es beispielsweise vorkommen, dass ein Kredit nicht bewilligt wird, wenn Ihr DTI über 30 Prozent liegt (Sie geben 30 Prozent Ihrer Einnahmen für Schuldenzahlungen aus). Darüber hinaus können Sie diese Informationen dazu verwenden um festzustellen, inwieweit es ratsam ist, zusätzliche Schulden zu machen.

Grundsätzlich bedeutet ein DTI-Verhältnis von 10 Prozent oder weniger, dass Ihre Finanzen sehr solide sind, und Verhältnisse in einem Bereich von 10 bis 20 Prozent stehen für eine gute Bonität. Bei 20 Prozent oder mehr ist es an der Zeit, Ihre Schuldenlast zu überprüfen. Die Wahrscheinlichkeit, dass Kreditgeber:innen jemandem mit einem so hohen DTI-Verhältnis einen Kredit gewähren, ist gering. Sollten sie unter diesen Umständen dennoch ein Darlehen bewilligen, werden meist hohe Zinssätze berechnet.

Sie können Ihren DTI senken, indem Sie Kredite abbezahlen, den Zinssatz oder den Zahlungsbetrag Ihrer Schulden senken und Ihre Einnahmen erhöhen. Dies kann beispielsweise dadurch geschehen, dass ein Unternehmen Werbeaktionen zur Umsatzsteigerung anbietet, von seinen Kund:innen eine Gebühr für verspätete Zahlungen erhebt, um diese zur pünktlichen Zahlung zu ermutigen, bei seinen Lieferant:innen anfragt, ob Zahlungen über einen längeren Zeitraum erfolgen können, unnötige Ausgaben streicht oder Schulden konsolidiert.

Konsolidierung von Krediten
Wenn Sie mehrere Kredite haben, sollten Sie vielleicht ein großes Darlehen aufnehmen und dieses zur Tilgung kleinerer Kredite verwenden. Wenn Ihnen ein niedrigerer Zinssatz bewilligt wird als der, den Sie derzeit zahlen, kann die Konsolidierung von Krediten Ihre monatlichen Raten senken, Ihnen Zinskosten einsparen, Ihren Rückzahlungsprozess vereinfachen und Ihnen den Überblick über die Höhe Ihrer Schulden erleichtern. Es gibt mehrere Möglichkeiten, die Schulden Ihres Unternehmens zu konsolidieren.